币圈盈亏分为未实现盈亏和已实现盈亏，现货、U本位合约、币本位合约计算逻辑各不相同，最终真实盈亏必须扣除手续费、滑点，合约还要叠加资金费用，账面浮盈不等于到手收益。很多新手只看行情差价，忽略各类隐性成本，最后出现盘面显示赚钱，平仓之后反而亏损的情况，理清不同场景的计算口径，是做好交易统计的基础。
现货交易的盈亏计算相对简单，多次分批买入会生成加权平均开仓成本，未实现盈亏等于当前资产市值减去持仓总成本，这个数值会跟随币价实时跳动，属于账面浮盈浮亏，只有卖出成交之后才转为已实现盈亏。现货真实到手盈亏，需要在差价基础上扣除买入和卖出两轮交易手续费，如果使用市价单，还要把滑点造成的成交价偏差计入成本，流动性差的小币种滑点损耗会非常明显，即便买入卖出价格几乎持平，来回交易也会产生实实在在的亏损。统计整体收益时，不能只看单笔币种涨跌，还要把提币转账的链上手续费纳入长期成本。
合约交易盈亏逻辑会变得复杂，分为U本位正向合约和币本位反向合约两套体系，同时区分标记价格计算的未实现盈亏和平仓成交后的已实现盈亏。U本位合约盈亏以稳定币结算，多仓未实现盈亏参考标记价格，用持仓数量乘以标记价格与开仓均价的差值；空仓则用持仓数量乘以开仓均价和标记价格的差值。币本位合约以对应加密货币结算，公式和U本位不一样，币价上涨做多会赚取更多本位币，但币价下跌亏损也会消耗本位币资产，这也是币本位容易出现双重损益的核心原因。合约面板展示的浮盈基于标记价格，用来风控强平，和平仓时真实成交价格会存在差异，不要直接把界面浮盈当成平仓后的实际收益。
合约平仓之后得到的已实现盈亏，除了开仓平仓的价格差，还要扣除开仓、平仓手续费，持仓期间累积的资金费用，资金费率可正可负，行情极端的时候，长期持仓会持续付出资金费，不断侵蚀利润。很多交易者复盘发现策略回测表现优秀，实盘收益大打折扣，根源就是回测没有充分计入手续费、滑点、资金费用这些现实开销。另外回报率的计算，合约场景是以占用的保证金作为基数，不是账户全部资产，不要混淆收益率的计算分母，避免高估自身交易盈利能力。日常复盘统计收益，建议把每一笔平仓记录导出，统一核算完整周期下的净盈亏，而不是盯着某一刻的浮动盈亏做判断。
